2017年陸家嘴新金融全球峰會11月30日在上海舉辦。國務院發展研究中心金融研究所原所長張承惠在會上表示，金融業在過去的幾十年里面，普遍追求速度、追求規模，金融發展理念和評價標準要轉變，轉變發展理念對中小金融機構是關系生死的問題。

      本次峰會由第一財經主辦、第一財經《陸家嘴》承辦，本次峰會支持單位為上海陸家嘴金融貿易區管理委員會，上海交通大學上海高級金融學院為本次峰會協辦單位。

金融發展理念亟需轉變

      張承惠在“新形式下金融行業需要怎樣的轉變”主題演講中表示，金融風險的防范被納入國家安全的層面，在轉型期風險加大、經濟振蕩是自然規律。第五次全國金融工作會議之后，金融強監管可能會成為新常態。

      過去的金融發展是建立在過去傳統發展形式的經濟結構基礎之上的，傳統的經濟發展模式有幾個特點，第一個是高投資率，第二個是存在產業結構偏重，第三個特點是依靠勞動力的低成本來發展經濟。

      張承惠認為，現在這幾個基本點都已經發生轉變，服務對象已經開始轉型了，金融業必須加快轉型。在這樣的新形勢下，金融發展理念要轉變，金融發展的評價標準也要轉變。

      “金融業在過去的幾十年普遍追求速度、追求規模。任何一個新興金融機構在設立的時候，它的發展戰略一定是成為中國排位領先的機構，但是這種發展的理念、發展的標準應該改變。” 張承惠認為，中國不僅要有“大而全”，也要有“小而美”。轉變發展理念，對中小金融機構是關系生死的問題。

      張承惠表示，對所有的金融機構來說，轉型不是要不要轉的問題，是早轉和晚轉、怎么轉和轉向哪兒的問題。她認為，金融機構應該由全面拓展業務轉向專注于核心業務、有優勢的業務，轉向核心領域和核心地區，優化現有的布局，退出缺乏競爭力的領域。

      張承惠坦言，退出缺乏競爭力的領域對于大機構來說可能是比較痛苦的事情，但是這種痛苦的選擇是必須進行的。

      張承惠還提到，調整發展戰略過程中，金融機構還應當注重依靠數字技術提升機構的管理效率和運行效率、加強內部管控、提高行為規范標準和增強資本實力等。

金融業面臨空前競爭壓力

      張承惠還提到，金融業正面臨空前的、前所未有的競爭壓力，這種競爭壓力來自多個方面。

      第一重壓力來自于利率的市場化，金融資源價格的市場化。

      第二個競爭壓力來自于市場準入的開放，這個市場準入的開放在前些年特別明顯，比如說我們的民營的保險公司，在前幾年大量地批設，但是新增設了20多家，我們的民營銀行到目前為止已經批設了18家了。

      第三個沖擊來自于金融科技，主要表現在幾個領域，第一個是支付；第二個是存款，當然最近理財的監管辦法出來以后可能會有所緩解，但是這幾年各種各樣的網上理財的金融服務大量地拉走了銀行的存款客戶；第三個領域是小微企業和個人客戶的信貸，也開始對銀行形成競爭壓力。

      張承惠還提到，最近，中國在國際資本進入金融領域的股比限制上有了大幅度的開放，其中一個非常重要的開放就是壽險公司外資和中資企業的股比。“前幾年，美國的壽險行業協會的主席連續三年每次到中國來一定要見我，見我問的一個問題也是唯一的問題就是股比什么時候放開。”張承惠回憶到，這是中國在2001年加入WTO的時候承諾的，這50%對50%的股比是海外的保險公司、保險集團強烈要求中國放開的。

      11月10日，財政部正式宣布，將單個或多個外國投資者直接或間接投資證券、基金管理、期貨公司的投資比例限制放寬至51%，上述措施實施三年后，投資比例不受限制；將取消對中資銀行和金融資產管理公司的外資單一持股不超過20%、合計持股不超過25%的持股比例限制，實施內外一致的銀行業股權投資比例規則；三年后將單個或多個外國投資者投資設立經營人身保險業務的保險公司的投資比例放寬至51%，五年后投資比例不受限制。

      張承惠表示，這次美國總統訪問中國以后，壽險業的股比管制三年以后放開，而銀行業的外資股東從現在開始實行國民待遇，證券業的51%的控股限制現在也放開了，三年之后對證券業不設股比的限制，這種對外開放力度的加大，會對中資金融機構帶來巨大的競爭壓力。

海外盈利能力有待提高

      張承惠在發言中表示，中資的銀行在境內實力較強，但到境外競爭力明顯偏弱。

      2017年7月，英國《銀行家》雜志公布了“2017年全球銀行1000強排名”，這1000強排名中，中資銀行有126家上榜，僅次于美國，而且前六大銀行有四家是中國的銀行。張承惠認為，這些銀行規模極大，但是海外競爭力遠低于西方的一些一流的銀行。

      “我找了一下2017年七家上市銀行的數據，都是排在最前面、在海外布局上走在最快的銀行。境外資產占全部資產的比重十分之一，境外收入占比十分之一，境外利潤占比不到10%。” 張承惠表示，如果除掉海外網點最多的中國銀行以后，我們看到六家上市銀行的境外資產占比8%，境外收入占比6%，境外利潤占比卻不到5%。

      而從跨國銀行的一般情況來看，至少50%的收入利潤來自國際市場。

      張承惠還在近日的調研中發現，中國貨物的保險、船舶的保險，絕大多數是在外國保險商手中。

      “我們進口總量和出口總量在世界上都是非常靠前的，但是在對外貿易中我們沒有話語權，所以大量的出口貿易采用到岸價，進口貿易大量采用離岸價。” 張承惠表示，在這個過程中，中國金融業特別是保險業大量的業務流失到海外，這其中當然有中國保險業自身的問題，包括有服務能力不足、服務質量不高等等，也與我們的對外貿易大而不強、貿易方面話語權不足是有很多關系。

（來源：第一財經）